Calculadora de juros compostos

As calculadoras de juros compostos do topo da busca mostram só o valor nominal. Um patrimônio de sete dígitos daqui a trinta anos impressiona na tela e compra bem menos do que parece, porque o preço de tudo subiu junto. A diferença entre os dois números costuma ser maior do que qualquer ajuste de aporte que a pessoa vá fazer nesta tela, e é ela que decide se o plano funciona.

De hoje, e é o ponto. Quem diz que quer um milhão está pensando no que um milhão compra agora, não no que vai comprar daqui a trinta anos. A calculadora corrige o alvo pela inflação até a data e mostra o valor nominal que aquilo exige, que costuma ser várias vezes maior. Se ela aceitasse o alvo como nominal, devolveria um plano que parece suficiente e não é.

Que você vive da retirada anual informada sem consumir o principal, o que na prática é uma perpetuidade. Uma renda de R$ 5 mil por mês com retirada de 4% ao ano exige R$ 1,5 milhão. Retirada maior reduz o patrimônio necessário e aumenta o risco de o dinheiro acabar antes de você; retirada menor faz o contrário. A taxa segura de retirada depende de horizonte, sequência de retornos e imposto, e não é uma constante.

Por capitalização geométrica, não por divisão. Uma taxa de 12% ao ano equivale a 0,9489% ao mês, e não a 1%: capitalizar 1% durante doze meses dá 12,68% no ano, não 12%. Dividir por doze é o erro que infla silenciosamente qualquer projeção longa.

No fim de cada mês, depois de o saldo render. É a convenção mais conservadora das duas e a que corresponde a quem investe o que sobrou do mês.

Não desconta imposto de renda, taxa de administração nem custo de corretagem, e não modela rentabilidade variável: ela aplica uma taxa constante que você escolheu. Rentabilidade real de carteira oscila, e uma média aplicada de forma constante não reproduz a sequência de retornos. O número serve para dimensionar ordem de grandeza, não para prometer resultado.